Farmacêutica e os setores de TI têm sido azarões. A TI está em recessão, mas há bolsões de mercado que dizem que é uma boa aposta para o longo prazo. Da mesma forma, para produtos farmacêuticos, brotos verdes são visíveis. Qual é a sua opinião sobre esses setores?
Se você puder escolher seus pontos, a indústria farmacêutica é um bom lugar para se estar nos próximos dois a três anos. Em TI, provavelmente esperaria mais um trimestre. Eles ainda não estão fora de perigo. Os EUA ainda são duvidosos. O problema com TI, especialmente serviços de TI, é que até e a menos que haja uma visibilidade muito clara de crescimento no mercado americano, os compradores ou os clientes não tendem a ir e começar a dar novos projetos. Eles sempre foram cautelosos em dar novos projetos. Eu ficaria um pouco hesitante em construir cargos em serviços de TI. Mas há jogadas no espaço de ER&D dentro de TI que definitivamente parecem boas.
Vamos falar sobre imóveis agora. Você falou sobre como esse espaço parece interessante e há um caso a ser feito para adicionar posições de forma incremental lá. Existe um micro mercado que você está acompanhando ou uma vertical específica porque as vendas de luxo estão indo bem? O mercado de Mumbai está crescendo; Os aluguéis de Bangalore estão disparando. Como você está escolhendo ações imobiliárias?
Minha opinião pessoal sempre foi jogar picaretas e pás no espaço imobiliário. Então, vá com as louças sanitárias, os ladrilhos, os fabricantes de tubos, as tintas, esses tipos de jogadas, em vez de entrar em jogadas imobiliárias específicas por causa exatamente do ponto que você destacou, eles são muito micromercados, muito específicos da geografia e, a menos que você seja muito familiarizado com uma geografia explicit.
Digamos que você queira jogar no mercado de Mumbai, a menos que conheça muito bem o mercado de Mumbai, é muito difícil jogar assim. Mas se você está jogando, digamos, um fabricante de tintas ou em uma louça sanitária, é muito mais amplo e eles estão fornecendo para a maioria dos jogadores maiores. Então, eu preferiria jogá-lo através dos auxiliares.
